Уровни Фибоначчи в трейдинге - определяем возможное окончание движения

Уровни фибоначчи в трейдинге являются одним из самых простых инструментов определения возможного окончания движения. Практически любой обучающий курс включает в себя хотя бы основы использования этого инструмента. Вообще, в анализе ценовых колебаний есть множество интересных методов, но многие из них имеют лишь ограниченную применимость, а также работают не всегда. Уровни фибоначчи используются уже более 50 лет:

1. Гартли и его известный паттерн. Вся структура построена на уровнях фибоначчи. Впоследствии этот паттерн был представлен и в других вариациях. Изначально разрабатывался как модель для фондового рынка, затем стал не менее популярным на Forex.
2. Эллиотт и его волновая теория. Благодаря ему, а, вернее, его кропотливой работе с измерениями и поиском закономерностей, эти особые коэффициенты вошли в массы трейдеров.

Есть разные мнения по поводу эффективности, мы рассмотрим разные точки зрения, а решать уже придётся самому. Для того, чтобы понять, что представляют собой фибо уровни, нужно обратиться к истории – итальянскому математику, который когда-то просто придумал последовательность чисел, которая формируется очень просто: начинается с нуля и и единицы, а дальше просто складываем предыдущие два числа и получаем следующее. То есть это будет 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8 и так далее. Казалось бы, ничего интересного. Но вот, что любопытно и что играет ключевую роль в самой последовательности – чем дальше мы её рассматриваем, тем ближе соотношение между соседними членами последовательности будут приближаться к особому коэффициенту 0,618, который принято называть золотым сечением. Именно он даёт основу для того, чтобы поделить всё ценовое движение на уровни фибоначчи.

Формула расчёта в наглядном виде. Всё достаточно просто, просто складываем подряд два члена последовательности

Золотое сечение известно очень давно и встречается во многих аспектах жизни. Например, в анатомии, архитектуре, биологии. Считается, что это разделение (меньшая часть относится к большей как большая часть ко всему) какой-либо величины очень гармонично. Так это или нет, и какие причины для всего этого – вопрос скорее философии, чем точной науки. А вот тот факт, что уровни фибоначчи реально работают в рамках анализа ценовых колебаний, неоспорим. Считается, что в основе лежит поведение большого количества участников рынка и оно, в свою очередь, образует одну большую систему, которая сама упорядочивается и стремится к такой гармонии. В пользу этого говорит один момент – ещё до того, как трейдеры узнали о фибо уровнях, Ральф Эллиотт делал прогнозы окончания коррекции на фондовом рынке (валютного тогда ещё не было в привычном виде), и делал их достаточно успешно. А основаны они были как раз на уровнях фибоначчи. И вот это должно убедить в целесообразности умения пользоваться таким инструментом.

Формирование уровней

Ключевым коэффициентом, как уже было сказано, является 61,8%. Вторая часть, соответственно, составляет 38,2%. От этих значений и строятся все остальные. Например, отрезок в 38,2% можно также разделить золотым сечением и у нас получатся два новых уровня – 23,6% и 14,6%. Это уже второстепенные значения, которые, тем не менее, работают. Кратко описать каждый уровень можно так:

Пример уровней фибоначчи, натянутых на восходящее движение по паре EUR/USD. Видны чёткие отбои от уровней 38,2% и 61,8%

1. 14,6%. Самый первый коррекционный уровень, который практически никакого значения не имеет. Актуально использовать только в том случае, когда тренд развивается с множеством мелких откатов – в этом случае он может послужить ориентиром для входа в рынок если не удалось зайти раньше. Но в рамках очень больших движений, например, в 1000 пунктов, имеет значение.
2. 23,6%. Составляет почти четверть от всего движения. В рамках коррекции обычно вызывает довольно крупный отскок, поэтому торговать на отбой от этого значения удобно. Множество коррекций по мере развития тренда заканчиваются именно на этом значении.
3. 38,2%. Важный уровень, который почти всегда провоцирует хотя бы небольшой отскок или остановку. Нарушения этого принципа бывают, поэтому при торговле от фибо уровней всегда придерживаемся правил манименеджмента, ведь абсолютно точных сигналов не бывает. НА новостных движениях может проходиться практически незамеченным. Но это уже специфика торговли на новостях.
4. 50%. К соотношениям фибоначчи связи не имеет, но сам по себе уровень достаточно важный. Например, является ключевым в паттерне 5-0, поэтому добавлен в стандартный набор.
5. 61,8%. Второй основной уровень. Цена ещё чаще отскакивает от него в рамках коррекции, поэтому именно он наиболее популярен в краткосрочной торговле.
6. 76,4% и 78,6%. Два соседних уровня, которые можно рассматривать просто как область. Часто встречаются при развитии тренда, когда вторая волна достаточно сильно корректирует первую – по статистике так происходит более, чем в 60% случаев. То есть диапазон 61,8%-76,4% можно считать разворотным для второй волны. Также часто встречается в коррекциях, особенно, плоских.
7. 85,6%. Уровень является обратным для коррекции 14,6%, поэтому также не очень важен. Встречается в гармонических паттернах.

Вторые волны в начинающемся тренде часто бывают глубокими

Использование уровней фибоначчи в торговле на форекс

В целом, можно сказать, что рынок форекс наиболее интерес для работы с этим инструментом. Дело в том, что наличие высокой волатильности позволяет совершать большое число сделок по стандартным алгоритмам, так как цена постоянно ходит вверх и вниз. Учитывая, что оборот гораздо выше такового на других рынках, валютная торговля на данный момент является по большей части, автоматизированной – применяется огромное количество торговых роботов, многие из которых совершают сделки в том числе и по классическим методам анализа рынка, то есть по алгоритмам, которым десятки лет. Поэтому нет ничего удивительного в том, что при подходе к уровням фибоначчи, цена начинает дёргаться, происходит замедление, отскок, а иногда и разворот. Это просто достаточно большой объём отложенных ордеров, которые располагаются как раз возле уровня, к тому же многие фиксируют прибыль возле них. Это, безусловно, просто предположение и одно из возможных трактований событий, но достаточно много трейдеров сходятся во мнении, что именно из-за популяризации и использовании роботов эти коэффициенты работают. Теперь рассмотрим уровни фибоначчи – как пользоваться в торговле:

1. Торговля в направлении основного движения рынка. Под этим понимается тот тренд, который в данный момент формируется на рабочем тайм фрейме. То есть, если мы торгуем по четырёхчасовому графику, то сделки заключаем только по тренду на этом периоде, а все коррекции используем для увеличения своей позиции. Это очень удобно, но, к сожалению, хорошо работает только в среднесрочной и долгосрочной торговле. На младших периодах уровни фибоначчи тоже можно использовать (об этом будет далее), но не в таком ключе. Поэтому ориентироваться стоит минимум на часовой тайм фрейм, а лучше Н4. При этом желательно, чтобы и дневной график также указывал то же направление, ведь Н4 может оказаться просто коррекционной фазой для дневного.

Тренд развивается с откатами и на каждом таком откате можно открывать дополнительные позиции

Итак, торговля осуществляется следующим образом: каждую коррекцию мы используем для того, чтобы увеличить свой общий объём. Например, нам удалось войти в рынок при окончании медвежьего тренда, и мы удачно встали в покупку. Начинает развиваться тренд и затем происходит первая коррекция. На весь рост накладывается сетка уровней фибоначчи и на отметке в 61,8% или ещё глубже мы можем поставить отложенный ордер. Здесь можно использовать тот факт, что цена, скорее всего, от него отскочит, а это позволит быстро поставить безубыток. Также очень удобно применять правило Сейфа, но в этом случае рекомендуется после фиксации части прибыли ставить стоп не там, где открыт ордер, а сдвигать его на величину зафиксированной прибыли. Бывает и так, что движение сразу развивается стремительно, например, после фигуры Двойное дно так часто происходит. В этом случае коррекция может быть не очень глубокой и остановиться на уровнях 38,2% или 50%. В общем, заранее знать невозможно, но это не мешает пробовать входить в рынок на каждой коррекции за всё время движения. Этот метод прекрасно сочетается с торговлей по крюкам Росса.

2. Скальпинг на отскоке от уровня. Очень популярная методика, которая как раз основано на том, что возле уровней скапливается значительный объём интереса. Всё достаточно просто – на любое относительно крупное движение (пусть будет более 50 пунктов для пары EUR/USD) мы накладываем уровни фибоначчи. Если тренд был быстрым и уверенным, то можно начинать торговать с уровня в 23,6% и далее по списку брать основные уровни. Наша цель – взять первичный отбой цены от уровня. То есть мы устанавливаем отложенный ордер прямо около уровня, не забывая про спред, если речь идёт о покупке. После того, как цена достигает области уровня, обычно происходит довольно резкий отскок. Именно его и предпочитают торговать скальперы. Иногда цена немножко не доходит и отскакивает, а иногда может и сделать ложный пробой, тут нужно смотреть за новостным фоном и движением перед подходом к уровню. Если оно было очень быстрым, то не торгуем.

Иногда цена едва задевает уровень и тут же отскакивает. Откат получился очень глубоким, но затем была повторная попытка пробить его

Тейк профит стоит ставить таким образом, чтобы он соответствовал тайм фрейму и самому движению. Например, если мы торгуем отбой от уровня 38,2%, который получен от движения в 100 пунктов, то тейк должен быть 8-12 пунктов, то есть быть небольшой частью самого движения. Обычно 10 пунктов – наиболее оптимальное решение. Стоп приказ следует размещать за уровнем, он может составлять примерно такой же размер, как и тейк. Некоторые трейдеры делают его чуть большим, например, тейк 10 пунктов, а стоп 15 пунктов. Логика проста – цена иногда пробивает уровень и заем возвращается. Так что в этом случае мы можем выйти в ноль на так называемом ретесте уровня фибоначчи, при этом короткий стоп сработал бы. Но так делать рекомендуется только тогда, когда есть достаточный опыт скальпинговой торговли, ведь по одному только характеру движения можно понять, насколько вероятен быстрый пробой уровня.

3. Объединение описанных методов. Пожалуй, это самый интересный вариант как можно использовать уровни фибоначчи в трейдинге. В рамках крупного тренда мы набираем позицию, модернизируя второй способ. То есть на расстоянии тейка мы закрываем только часть сделки, а остаток переставляем в безубыток. Это даёт возможность спокойно торговать и просматривать другие графики – если цена продолжит тренд после отбоя, то дальше мы просто будем двигать стоп в профитную область или использовать трейлинг стоп. А если сработает стоп, то мы ничего не потеряем. Таких позиций может накопиться очень много, особенно, если уровни фибоначчи объединять с другими торговыми методами, например, свечными моделями и паттернами Прайс Экшен.

Применение замка для того, чтобы переждать откат на отскоке от фибоуровня

Второй аспект такой торговли – использование замков, то есть локирование позиций. В этом случае мы рассматриваем крупное движение, коррекцией к которому является текущий торгуемый тренд. Как в примере выше – был большой медвежий тренд, разворот которого удалось поймать. В этом случае вполне логично ожидать отбоев цены от уровней фибоначчи, полученных от этого большого движения. И отбой может быть существенным, его размеры определяем по первому варианту, то есть это получается коррекция к коррекции. Звучит сложно, а на деле всё достаточно просто. Как поступать с локами – решается индивидуально, кто-то их использует, чтобы взять прибыль на откатах, а кто-то просто пережидает и почти сразу ставит по ним безубыток.

Подводя итог, можно сказать, что уровни фибоначчи – универсальный и простой инструмент. Главная особенность – возможность вписать их практически в любую торговую систему. Очень часто разворотные ТС строятся как раз на комбинации:

1. Технический уровень.
2. Разворотный паттерн.

В этом случае получается комбинация из потенциально разворотной зоны и самого сигнала. Но даже в отрыве от других методов анализа, фибо уровни всё равно прекрасно применяются скальперами и любителями краткосрочной торговли. Внутридневная торговля иногда даёт гораздо больше прибыли, чем усреднённое значение за день при долгосрочной торговле.